外汇交易的几大主流货币的性质你知道多少个「中国外汇市场交易的货币对种类」

上一篇文章小编跟大家提到了三种分析方式，技术面，消息面，情绪面。三个重要因素，今天来跟大家聊一下目前市面的几大主流货币。

美元

自1776年7月4日独立以来，美国不仅是西方的经济强国也是世界霸主。

作为世界上最大的经济强国，美国在世界市场上扮演非常重要的角色。美国的任何经济的发展都会对世界的经济产生巨大的影响。

经济概况

美国被认为是最富有的国家，2011年的生产总值为15.9万亿美元，2011年人均收入排名第8，大概是48386美元一年。

美国经济的70%来自服务业。

贸易方面，美国经济拥有巨额的贸易赤字，这意味着整体商品总价值流入超过了流出。美国的纽约证券交易所是世界上最大的股票交易所。同时，美国也是世界上最大的债券市场。

金融与财政政策

美国联邦储备局（美联储）是美国的主要理事机构，涉及制定和执行货币政策。

美联储关注的是货币政策的长期影响。它有两个目标，第一个是保持消费品的价格和服务的稳定性，第二个是确保经济的可持续性增长。

美联储的联邦公开市场委员有两个主要的武器用来抑制通货膨胀：公开市场操作和美联储基金利率。

美国财政部对财政政策的决定负责任。财政政策是政府通过支出或征税来影响经济的方向。

影响美元的因素：

---黄金

---美国经济发展

---资本流出和流入

---全球经济发展

---债券收益率差距...

美元的重要经济指标：

---非农就业人数变化（NFP）

---GDP

---零售

---消费价格指数（CPI）

---个人消费。

欧元

在欧盟成员国中，有十七个国家采用欧元作为他们的共同货币。这些国家也被称为欧洲货币联盟（EMU）或欧元区。

除了采用共同货币，这些国家也共同执行由欧洲央行设定的相同的货币政策。

经济概况

作为一个经济联盟，欧元区的法律体系规范，尤其是贸易。

全球第一的GDP使欧元区在国际贸易舞台上成为重要角色。

在国际贸易的积极参与也对欧元作为储备货币产生重大影响。因为与欧元区合作的国家需要大量的储备货币，以降低汇率风险，减少交易成本。

货币与财政政策

欧洲央行（ECB）是欧盟货币政策的管理机构。主要目标是保持利率。

货币政策的变化是由欧元区各国央行组成的欧洲央行理事会表决。

欧洲央行在公开市场操作中使用的货币政策工具是最低报价利率和公开市场操作。

ECB可以在外汇市场进行干预，进一步控制通货膨胀。

了解欧元

欧元/美元是最活跃的贸易货币，也是最具有流动性的货币，提供最低的点差。其往往与资本市场的波动有关系。

和美元逆向而行

伦敦市场较为活跃

与USDCHF呈反方向，因此瑞郎几乎可说与欧元平行

影响欧元的因素：

---欧元区基础

---与美国的关系

---债券收益率差异。

欧元的重要经济指标：

---国内生产总值

---就业变化

---德国工业生产

---德国IFO商业景气调查

---预算赤字

---消费物价指数

交易欧元：

---短期受经济数据影响

---回调的次数相对较大

---不同的交叉盘有不同的特性

英镑

英国是由议会统治的君主立宪制国家，首都-伦敦。

英国是欧盟的一部分，但拒绝加入欧元区，同时把英镑作为货币。

经济状况

英国是世界第七大经济体，曾经是世界最大的帝国，在过去的300年，一直是世界性力量。

贸易方面，英国是一个入口国，每年达贸易赤字。其最大的贸易伙伴是欧元区——德国。

与欧盟的贸易活动超过英国的总交易活动的50％。美国，就个体来看，仍是英国最大的贸易伙伴。

金融和财政政策

1694年英国央行成立，目的在于促进贸易和经济的增长。现在，英国金融的主要目标是保持价格稳定，同时促进经济和就业。

在英国银行内决定利率的机构是货币政策委员会。

英国银行货币政策委员会所采用的主要政策工具是银行回购利率和公开市场操作。

英国央行调整利率，是为了抑制通胀或是刺激经济增长。

了解英镑

英镑和美元在外汇市场上是最具流动性的一对。伦敦长期以来是世界的金融中心，每天都会有大量的交易。

英镑美元占世界交易量的14%，是世界第三个最具活力的一对。

由于相对欧元，英镑流动性较小，因此较容易形成单边走势。

影响英镑的因素：

---进入政策的变化

---欧元和美国的发展

---超溢效应

---风险情绪驱动

英镑的重要经济指标：

---消费价格指数

---失业率

---GDP

---采购经理人指数

---消费者信心报告

交易英镑：

---英镑对数据比较敏感

---在所有主要货币对中波动最大

日元

日本尽管是个相对小的国家，首都东京却是全球最大的大都市。

同样，尽管日本人口稠密，但却是生活标准最高的地区之一，也是寿命最长的国家之一。日本同样也是技术最先进的国家之一。

经济概况

除了作为世界资本，日本经济被列为2011年第三位。

日本出口额达2011年的8000多亿美元！这个数额不仅相当于其总产量的14％，也在世界排名第五！

东京是世界上最大的金融中心之一！

货币与财政政策

日本政府通赋予央行对货币政策的控制。

财政部仍然控制外汇政策，导致了两者之间存在紧张局势和持续的差异。

财政部一直对日本央行进行严格的监督，迫使其通过政策达到日元的外汇目标。类似于其他央行，日本央行的主要目标是维护价格稳定。

由于利率已经接近0，日本央行行长利用公开市场操作和量化宽松来实现他们的目标。

了解日元

美元/日元是交易量第二大的货币

由于日本在国际贸易中发挥的作用，日元在国际交易中扮演重要角色

中国作为世界的新兴大国，对日元的影响将继续增长

时刻都可能有波动

低利率使得日元成为展期交割对象

日本投资经理的意见往往相同

不断重复调整与突破的循环

影响日元的因素：

---投资运作

---日本央行介入

日元的重要经济指标：

--国内生产总值

--短期调查

---贸易平衡

---失业率

---核心机械订单

交易日元：

趋势较为明确，适合中期交易者

一旦有突破，趋势则会持续

日本企业常在整数关口下单

澳元

澳大利亚是世界上最大的岛屿，是世界上唯一支配整个大陆的国家！在1788年欧洲移民到来之前，居住在这个国家的大部分是土著居民。

现在是世界上最多元文化的国家，有来自200个不同国家的居民。

经济概况

与七国集团国家相比，澳大利亚的整体经济相对较小。但根据世界银行，以人均计算，其国内生产总值甚至高于英国，德国以及美国！

澳大利亚的经济以服务业为导向，占国内生产总值70%。

金融和财政政策

澳大利亚储蓄银行是澳大利亚管理金融和财政的主要机构，它的目标有三个层面：

1．保持汇率稳定2．保证经济增长3．保持100％就业率

确保央行控制通胀有两种方式：现金利率调整和公开市场操作。

现金利率是贷款银行对其他金融机构隔夜收取的利率。

公开市场操作是央行通过买卖政府债券或其他资产的方式，控制货币供应量。除了一月份，央行每月开会讨论对货币政策做出什么改变。

了解澳元

澳元的一个重要特点是它与黄金价格呈正相关联系。因为澳大利亚是黄金生产国

利差交易的选择

绝大部分澳元运作发生在亚洲交易时段

期货货币的本质，因此受气候影响

澳元的重要经济指标：

---消费者物价指数

---贸易平衡

---国内生产总值

---失业率

影响澳元的因素：

---经济和利率前景

---中国的经济

---新西兰的数据

交易澳元

利用新西兰数据

跟着黄金走势

瑞士法郎

瑞士成立于1291年，虽在欧洲中部，却不是欧盟的一部分。

瑞士保持经济独立。是著名的中立国，两次世界大战都没有参与。

经济概况

就人均收入而言，是世界最富有的国家之一。

它的主要贸易合作伙伴是德国，美国，法国，意大利，奥地利，俄罗斯，日本和英国。它是高度依赖出口的国家。

瑞士的主要工业是机械，化工，纺织，精密器材和手表。

金融和货币政策

瑞士国家银行（SNB），由托马斯.乔丹负责，执行影响国家金融和信用状况的货币政策。3人理事会负责确定银行的政策。

不像多数央行，瑞士央行为其利率设定预期目标范围，而不是为期三个月的固定的数字。

瑞士央行的主要货币政策之一是通货膨胀目标。该银行的通胀目标，由消费物价指数监测，每年低于2％左右。

在财政方面，瑞士有一个吸引力的财政政策，那就是他们的税率在发达的国家中是最低的。加上银行保密法令，瑞士被称为“避税天堂”。

了解瑞士法郎

瑞士是唯一把瑞士法郎作为货币的国家。以前以法郎为货币的国家有法国、比利时和卢森堡。

瑞士保持政治中立，由于其银行保密法，给予了瑞士法郎“安全避难所”的地位。

瑞士是坚持一个黄金标准的国家。这意味着，每当黄金价格上涨，瑞士法郎可能从中受益。

影响瑞士法郎的因素：

黄金的价格

欧共体和美国的发展

欧盟政治情况

企业兼并与收购

瑞士法郎的重要经济指标：

国内生产总值

零售

居民消费价格指数

贸易平衡。

交易瑞郎：

一般的活动区域明确

可做突破性交易

瑞士央行有干预汇市的习惯

留意欧元区状况

美元指数---一个大篮子！

美元指数是由种主要货币组成。它们是：

欧元(EUR)

日元(JPY)

英镑(GBP)

加元(CAD)

克郎(SEK)

瑞士法郎(CHF)

如果这指数是由6种货币组成，那么它包含了多少个国家？

总共有22个国家，因为欧洲联盟由17名成员国组成，采用欧元作为他们的主要货币，然后再加上其他五个国家(日本，英国，加拿大，瑞典和瑞士)，以及和欧盟随行的其他货币。

22个国家只占了世界的很小的部分，但其它许多国家的货币都紧跟随着美元指数一起波动。

美元指数的成分

凭着其17个国家，欧元构成了美元指数的一大块。第二大块的是日元，这意味着日本是世界上最大的经济体之一。其他四块加起来，还不足美元指数的30%。

美指的成分

这里有一些有趣的事：当欧元下跌时，美元指数将往哪个方向移动呢？

欧元构成了美元指数的如此庞大一部分，所以我们不妨把美元指数也称为“反欧元指数”。由于美元指数是如此深受欧元的影响，所以人们纷纷寻找一个更加“平衡”的美元指数。

如何解读美元指数

就像任何货币对一样，美元指数也有它自己的图表。

美指

首先，请注意该指数是以一天24小时，每周五天不断被重新计算的。此外，美元指数是使用100.000的基准，来衡量美元的普遍相对价值的。

举个例子，如果当前的读数为86.212。这意味着，相对于指数的初始值，美元已经贬值了13.79％。(86.212 - 100.000)。

而如果读数是120.650，这意味着，相对于指数的初始值，美元升值了20.65％。（120.650 - 100.00）

美元指数是在1973年3月开始启用的。当时世界上的各大国，在美国的首都华盛顿哥伦比亚特区召开会议，并一致同意允许他们国家的货币汇率，可以自由的相对浮动。而美元指数就是由那时开始计算。

美指的公式

这个指数，对于它的增长值，有令人讨厌的严格要求。下面是美元指数的计算公式：

美元指数=50.14348112×EUR/USD^(-0.576)×USD/JPY^(0.136)×GBP/USD^(-0.119)×USD/CAD^(0.091)×USD/SEK^(0.042)×USD/CHF^(0.036)

外汇交易里，交易最广泛的货币对都包含了美元。

就算不交易美元货币对，美元指数仍然可以让你了解美元和世界各种货币之间的相对强弱。

当市场对美元的前景不明确时，美元指数能为我们提供了一个更好的剖析

在外汇世界中，美元指数可作为美元强度的指标。由于美元指数有50％以上是由欧元区组成，所以欧元/美元的汇率和它明显是相反的。看看下面的图表：

美元指数

那么我们再看欧元/美元的图

欧元/美元

它们的趋势线看起来，似乎是完全呈反比的完美形态。这对于那些偏爱交易欧元/美元的交易者将是一个很大的帮助。

如果美元指数出现了明显的变动，你几乎可以肯定，不久后货币现货市场的交易者很快就会对这变动做出相应的反应。

总的来说，外汇的交易者把美元指数当做确认美元方向的一个重要指标。

但是，使用美元指数时，千万要牢记着美元是在你交易的货币对那一方

美指

美瑞

如果美元是基础货币时(美元/ XXX)，则美元指数和货币对的移动应该是往同一个方向

如果美元是报价货币时(XXX/美元)，则美元指数和货币对的移动应该是朝着相反的方向

美元微笑理论

为什么当世界的经济低迷时，或是当美国的经济繁荣时候，美元就会火红。 Morgan Stanley投资公司的，前任货币战略策划师和经济学家Stephen Jen 想出了一个理论来解释，并命名为“美元微笑理论”。他的理论描述了三种引导美元走势的主要情况。这里使用一个简单的例子来说明：

情况1：由于美元是避险货币之一，世界的避险情绪会导致美元升值。微笑理论的第一部分，显示了美元怎么从全球的风险规避中受益，避险的情绪会导致投资者追逐“安全避风港”的货币，就像美元和日元。当投资者认为全球的经济状况不稳定时，他们会对高风险资产的投资犹豫不决，而宁愿买进相对安全的美元，并且不论美国当时的经济状况如何。

情况2：美元持续的跌破新低。这是微笑理论的底部，反映了绿钞表现暗淡无光，因为美国的经济不景气。

预期会降息的可能性，也会加强美元的下跌。这些因素导致了市场抛售美元.

情况3：美元由于美国经济的增长而升值。最后，一个微笑开始形成，随着美国的经济开始恢复走强，投资者看见了希望的曙光。由于乐观情绪的回升，和经济出现的复苏迹象，投资者对美元的信心开始回升。

换句话说，由于美国经济的强劲GDP增长，和提高了对加息的预期，使得美元开始升值。这个理论在2007年的金融危机时就开始运用了。还记得当时在全球经济衰退的时候，美元进入了繁盛的顶峰时期吗？这是微笑理论的第一阶段。当金融市场在2009年3月时渡过了难关，投资者突然把美元切换回高收益的货币，使美元获得了2009年度的“最差货币”奖。